近日，成都鹏业软件股份有限公司（简称：鹏业软件或公司）闯关北交所进入一轮问询，拟募资1.25亿元。

公司是面向住建行业提供信息化产品及服务的企业。公司立足建筑信息化行业，围绕建筑项目从设计、造价、施工到住房及物业管理、住宅维护的过程，为客户提供信息化产品及解决方案，具体包括标准软件、定制软件开发及系统集成、数据服务、运行维护等。

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2020年至2022年（报告期），公司营业收入分别为8056.05万元、1.06亿元和1.3亿元，增长率分别为2.84%、31.82%和22.37%；扣非后归属于母公司净利润分别为1014.04万元、2127.46万元和2367.80万元，增长率分别为-40.14%、109.80%和11.30%。

界面新闻发现，鹏业软件两大业务板块收入大降，且主营业务收入受地区和季节影响较大，近年来存在会计差错更正情形，关联交易合理性值得商榷。

两大业务板块收入大降，销售受地区局限

值得注意的是，近年来，我国建筑业虽然在总产值一直保持着增长的势态，但行业利润总额增速已经连续多年处于下降趋势。

公司主要产品与服务项目分为智慧物业监管、智慧工地和数字造价三大业务板块。报告期内，公司主营业务收入从2020年度的8029.32万元到2022年度的1.3亿元，最近三年年均复合增长率达到27.16%。

界面新闻注意到，虽然公司主营业务收入保持持续增长，但是除智慧物业监管收入增长率为正以外，智慧工地和数字造价收入均大幅下降。

2022年，公司智慧工地业务收入下降54.50%，数字造价业务收入下降11.67%。

图片来源：招股书

另外，鹏业软件主营业务收入受地区和季节影响较大。销售区域主要集中在华南和西南地区，第四季度销售占比超50%。

据招股书披露，公司主要客户为政府部门和银行等，该类客户对信息系统的采购受年度预算流程限制，需求论证和采购流程通常于上半年完成，产品交付和验收集中于下半年，尤其是四季度。报告期各期，公司第四季度主营业务收入占比分别为35.45%、52.35%和56.81%。

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报告期内，公司华南和西南地区的收入合计占当年营业收入总额的比例分别为84.88%、75.51%和84.45%，华南和西南地区为公司主要的销售区域。

存在会计差错更正情形

截至2022年年末，公司存在第三方回款情况，其中定制软件开发与系统集成、运行维护服务、数据服务与视频处理设备销售业务中，各期第三方回款的比例分别为35.89%、31.07%和25.76%；标准软件销售业务中，各期第三方回款的比例分别为34.52%、33.01%和22.82%。

值得注意的是，公司于2022年、2023年两次进行会计差错更正，涉及内容包括跨期收入的调整、研发支出资本化的部分全部费用化处理、外协费用和硬件采购暂估入账等。跨期收入调整方面，调减2020年营业收入948.18万元、调增2021年营业收入965.69万元。

但对于各类业务收入调整的依据、项目及合同具体情况，会计政策的执行是否具有一致性，以及是否存在改变收入确认方式调节报告期内业绩的情形，鹏业软件在招股书中并没有明确说明。

报告期内，公司主营业务成本中的员工薪酬分别为768.98万元、1723.09万元和2096.15万元，占比分别为30.86%、56.06%和43.72%。

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界面新闻发现，2022年主营业务成本中职工薪酬占比下降，而合同履约成本中职工薪酬占比却大幅提高。

公司各期末合同履约成本分别为1175.97万元、1927.09万元和2718.82万元，其中员工薪酬占比分别为32.68%、27.42%和56.80%。合同履约成本减值准备金额分别为18.73万元、 0 元、9.6万元。公司存在亏损合同的会计差错更正。

关联交易合理性值得商榷

截至招股书签署日，张鹏系公司的控股股东、实际控制人。张鹏持有公司71.11%的股份，张大明系张鹏之父，持有公司13.81%的股份，为张鹏的一致行动人。张鹏通过一致行动关系合计控制公司84.92%的表决权，同时张鹏担任公司董事长兼总经理。

据招股书，睿思易为实际控制人张鹏之子张昌鑑持股49.00%的企业，张昌鑑对该公司具有重大影响。报告期内，鹏业软件存在向睿思易采购技术开发服务及出租房屋等关联交易。此外，报告期内，公司还作为承租方向张鹏租赁房屋用于日常办公使用。

图片来源：招股书

在有富余办公场所对外出租的背景下，公司仍然承租房产用于办公的合理性在哪？此外，对于报告期内关联交易的背景、合规性以及定价公允性，鹏业软件均没有做出相关说明。

值得一提的是，鹏业软件多家关联企业从事软件和信息技术服务行业，包括但不限于睿思易、重庆市益邦软件有限公司、海口欣盛蔚来科技有限公司，对于是否存在同业竞争或潜在同业竞争的情形鹏业软件并没有详细说明，只是表示：截至招股书签署日，除公司（含子公司）外，公司控股股东、实际控制人张鹏及其一致行动人未控制其他企业。

公司采购与项目实施或产品相关的内容包括外采购软硬件产品、技术服务。技术服务采购主要是公司在软件开发、为客户提供信息系统集成服务或者运维服务的过程中，将一些非核心开发工作、实施环节通过采购外部技术服务方式实现。

报告期内，技术服务采购金额占采购总额的比例分别为46.96%、62.98%和85.27%；主营业务成本中的技术服务费用分别为620.16万元、502.35万元和1770.72万元，占比分别为24.89%、16.34%和36.94%。

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值得注意的是，鹏业软件在报告期内向公司员工刘合跃、其配偶曾利华以及曾利华近亲属控制的企业采购软硬件及材料，用于公司定制软件开发及系统集成业务、视频处理设备组装，各期采购金额分别为336.20万元、248.30万元和151.31万元。

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